000			01844nab a2200265 a 4500
005			20210219163159.0
008			991125s1985 mx 000 0 spa u
035			_aUPN01000217852
049			_aART
100	1		_aOrtiz Ramírez, Ambrosio
100	1		_uamortiz@ipn.mx
100	1		_aMartínez Palacios, María Teresa V
222		0	_aCONTADURIA Y ADMINISTRACION
245	0	0	_aValuación de opciones asiáticas versus opciones europeas con tasa de interés
260			_aMéxico
300			_a629-648
362	0		_a2016 Volumen 61, número 4
520	3		_aEste trabajo propone una metodología para obtener el precio de una opción asiática con subyacente promedio mediante simulación Monte Carlo. Se supone que la tasa de interés es conducida por un proceso de reversión a la media de tipo Vasicek y CIR con parámetros calibrados por máxima verosimilitud. La simulación incluye el remuestreo cuadrático, el cual reduce el uso de recursos computacionales; en particular, el método mejora la generación de la matriz de varianza-covarianza. La metodología propuesta se aplica en la valuación de opciones sobre el precio de AMXL. Los resultados muestran que al comparar los precios de opciones europeas —tanto simulados como con los publicados por MexDer— con sus contrapartes asiáticas, los precios de opciones asiáticas son menores en el caso de opciones de compra y de venta dentro del dinero. Para opciones de venta, los precios simulados fueron menores en todos los casos. Asimismo se encontró que la diferencia se incrementa conforme el plazo al vencimiento de la opción aumenta
653	0		_aOPCIONES ASIATICAS
653	0		_aPROMEDIO GEOMETRICO
653	0		_aPROMEDIO ARITMETICO
653	0		_aSIMULACION MONTE CARLO
856	4		_uhttp://www.redalyc.org/articulo.oa?id=39546934003
905			_aArticulo
999			_c189952 _d189952